国产1.6T光传输创新纪录，企业级存储现涨价信号，科创创业人工智能ETF永赢涨超2%，冲击四连涨！
11月12日，A股人工智能及半导体产业链走强。相关ETF方面，科创创业人工智能ETF永赢（159141）盘中涨超2%，成分股寒武纪涨超10%，海光信息涨超6%，沪电股份、新易盛、中际旭创、北方华创等个股跟涨。
消息面上，据新华社报道，中国移动联合合作伙伴近日基于230GBaud关键技术完成单波1.6Tb/s信号在骨干长距G.652.D光纤上的实时传输，创下960公里单波1.6T最长纪录，推动1.6T光传输系统性能迈上新台阶。
企业级存储出现新一轮涨价信号，AI需求推动供给结构调整。据行业渠道调查，部分头部厂商已传递企业级颗粒提价意向，DRAM合约端及企业级SSD原厂、渠道端报价上行，部分正式提价函尚未下发。集邦咨询同日研究指出，AI需求稳健，原厂初步计划减少2027年PC DRAM供应，预计今年第四季度PC DRAM合约价环比上涨13%—18%。存储行情呈现结构性分化，企业级需求与消费端采购节奏有所不同。
海外需求端同步传递积极信号。美东时间11月11日，美股光通信板块夜盘普涨，Lumentum、MACOM涨超10%，Coherent、迈威尔科技涨超9%，CREDO涨近9%，叠加美股半导体与存储板块同步走强，海外AI基础设施资本开支预期进一步企稳。
国内产业链景气亦获验证。针对近期光通信"砍单"传闻，A股多家头部光模块公司高管公开回应"近期市场并没有不利变化"；新易盛表示800G与1.6T已为当前交付主力，1.6T光模块进入持续放量阶段；中际旭创表示主要客户订单已基本覆盖2027年，800G、1.6T订单需求将保持快速增长，NPO、XPO等下一代光互连产品有望于明年下半年逐步释放。LightCounting预测，2026年800G光模块出货量有望再翻一番以上，1.6T端口量级有望从2025年小基数增长至数千万，对应1.6T芯片组销售额有望突破20亿美元。
开源证券近期研报指出，随着AI算力资本开支延续高增，2027年800G和1.6T光模块需求有望延续高速增长，2.4T光模块需求初现，上游磷化铟等光芯片材料需求同步抬升，国产光模块厂商在高速率产品导入与客户结构升级中有望持续受益。
关联产品：科创创业人工智能ETF永赢（159141），联接基金（A类：029014，C类：029015）