A股三大指数震荡 煤炭开采、贵金属领涨 CPO概念活跃
A股三大指数震荡，盘面上， 贵金属 、 煤炭 开采、 氦气概念 、 种植业 、 CPO概念 、 电子 化学品涨幅居前， 教育 、 汽车整车 、 AI语料 、 出版 、 电力 、电视广播表现不佳，领跌市场。
截至午间收盘，沪指上涨0.01%，报3878.92点；深成指下跌0.52%，报14070.78点；创业板指下跌0.67%，报3511.47点；科创50指数下跌0.16%，报1690.91点；北证50指数下跌0.38%，报1115.17点。全市场上涨个股有1717家，下跌个股有3706家，58只股涨停。两市半日合计成交17519亿。
今日要闻
协议接近达成 伊朗披露海峡新航道通行细节 美方再提“倒计时”
伊朗方面5日密集发布与阿曼就霍尔木兹海峡 航运 安排的谈判进展。根据双方初步协议，海峡现有两条航道将关闭，取而代之的是途经伊朗领海的新临时航线。
闪迪、西部数据盘后直线跳水！存储芯片巨头业绩利空来袭
受营收指引不及预期，在美股盘后交易中，美股 存储芯片 巨头 闪迪 股价直线跳水，一度大跌超8%。消息面上， 闪迪 发布了最新财报，尽管业绩全面超预期，但其给出的下一季度营收指引低于市场预期。受此影响，美股存储概念股盘后集体走低， 西部数据 暴跌超10%， SK海力士 、 希捷科技 均跌超1%， 美光科技 跌近1%。
新建仓！外资最新潜伏这23股 最强牛股在列
随着半年报陆续披露，各类机构二季度持股动向逐渐曝光。从新进角度看，有23股为QFII新进持有，合计持股134亿元，除 宁德时代 外，还包括多只热门科技股，其中包括年内第一大牛股 中船特气 ，以及 富满微 、 乐鑫科技 等热门 半导体 个股。
两大龙头业绩炸裂！创新药迎商业化兑现与出海共振 多股获融资客青睐(名单)
百济神州 上半年归母净利暴增627%，同步上调全年收入指引， 药明康德 业绩表现同样亮眼。 创新药 龙头商业化兑现信号明确，板块迎多重催化。近一周，共有13只 创新药 概念股获超千万元融资净买入，其中， 药明康德 获杠杆资金加仓3.35亿元， 哈药股份 、 海南海药 分别获抢筹1.33亿、0.52亿元， 万邦医药 融资净买额亦超4300万元。
机构观点
华泰证券 ：A股趋势性反弹的关键窗口在8月下旬
华泰证券 表示，短期来看，共识仍待凝聚，趋势性反弹的关键窗口在8月下旬，届时中报、 英伟达 财报以及反弹过程中的赎回压力或决定科技能否形成新一轮主升；中期来看，AI产业趋势二阶导拐点已现的证据尚不充分，但配置上应由“投入规模”转向“收入兑现”，进一步向业绩能见度高、筹码和估值压力较小的方向缩圈，关注云与平台、 半导体 设备、 PCB /光模块等。
中信证券 ：基金持仓延续高增，光 通信 主线配置深化
中信证券 研报指出，2026年二季度A股 通信 行业公募基金持仓规模环比继续大幅提升，光 通信 板块核心个股仍是增持主力。26Q2通信行业基金持仓规模达到6233.64亿元，环比+77.7%；占 基金重仓 股总规模的15.38%，环比+4.38pcts，相较通信行业标准配置比例大幅超配了8.35pcts。 中信证券 认为，随着1.6T光模块加速放量、硅光与CPO等前沿技术逐步进入商业化导入期，以及国内AI算力基建持续加码，高景气度有望持续驱动板块估值与业绩双重提升。
中金：全球聚变产业共振，产业链机遇逐步显现
中金公司 研报指出，全球核聚变投资快速增长，中美多个聚变项目商业化持续推进。另外，核聚变领域企业融资活跃，产业链相关公司积极推进聚变业务。建议持续关注下游核聚变商业企业的项目推进与融资进展情况，以及项目招标带来的产业链中上游的投资机会。
中信建投 ：8月行业配置宜采用“防守底仓＋供给约束涨价＋科技核心修复”的杠铃结构
7月市场由高拥挤成长向低估值价值剧烈切换，但科技板块的调整更多源于筹码松动和去杠杆，并不意味着AI产业趋势全面逆转。配置上，优先关注景气、供需和价格共同验证的造船、有色板块。AI硬件可由低配恢复至中性，聚焦光模块、AI服务器等确定性高的领域，并等待中报订单、现金流及股价企稳后分批加仓。 煤炭 、 石油石化 、 食品饮料 等7月强势板块不宜追高，内部应精选上游资源及优质消费龙头。
招商证券 ：8月份建议关注业绩高增方向
展望8月份，预计市场将在多重因素支持下蓄势上攻：①政策方面，近期相关部门推出一揽子稳市政策；②产业趋势方面，科技龙头财报显示云厂商资本开支维持高位，AI产业趋势没有被证伪；③微观流动性方面，A股及海外市场针对科技股的去杠杆或告一段落。建议重点关注科技方向的修复以及 新能源 与资源品等业绩高增方向